Từ Biểu đồ đến Lợi nhuận: Phân tích Kỹ thuật dành cho Nhà giao dịch trong ngày so với Nhà giao dịch lướt sóng

Biểu đồ giá là bức tranh mà trên đó câu chuyện về một thị trường được hé lộ. Nó là một bản ghi trực quan về tâm lý tập thể của hàng triệu người tham gia, một tấm thảm được dệt từ những sợi chỉ của nỗi sợ hãi, lòng tham, hy vọng và sự bất định. Đối với các chuyên gia thị trường tài chính, bức tranh này không phải là một tác phẩm nghệ thuật trừu tượng. Nó là một bản đồ chi tiết, và việc học cách đọc nó là một kỹ năng nền tảng.

Phương pháp này, được gọi là phân tích kỹ thuật, là phương pháp sử dụng diễn biến giá và khối lượng giao dịch trong quá khứ để dự báo biến động giá trong tương lai. Cả nhà giao dịch trong ngày và giao dịch lướt sóng đều sử dụng biểu đồ này, nhưng về cơ bản, họ đang đi trên những hành trình khác nhau.

Một bên tìm cách di chuyển qua từng khu phố, bên kia tìm cách đi khắp đất nước. Phương pháp phân tích của họ, tuy bắt nguồn từ cùng một nguyên tắc, nhưng được điều chỉnh cho phù hợp với những mục tiêu riêng biệt này.

Kính hiển vi của nhà giao dịch trong ngày: Phân tích thị trường từng phút

Nhà giao dịch trong ngày hoạt động trong khung thời gian ngắn nhất. Cuộc sống nghề nghiệp của họ diễn ra trong các khoảng thời gian một phút, năm phút và mười lăm phút.

Mục tiêu là thu được lợi nhuận nhỏ từ những biến động trong ngày mà nhà đầu tư dài hạn thường bỏ qua. Điều này đòi hỏi một bộ công cụ phân tích độc đáo được thiết kế để cung cấp góc nhìn chi tiết, theo thời gian thực về động lực thị trường.

Trọng tâm của bộ công cụ giao dịch trong ngày là Giá Trung bình Khối lượng Có trọng số (VWAP). Chỉ báo này là phép tính liên tục giá trung bình của một cổ phiếu , được điều chỉnh theo khối lượng giao dịch ở mỗi mức giá. Nó xuất hiện dưới dạng một đường duy nhất trên biểu đồ trong ngày và đóng vai trò là điểm chuẩn quan trọng cho phiên giao dịch.

Người mua và người bán tổ chức thường sử dụng VWAP để đánh giá chất lượng thực hiện lệnh, và do đó, đường VWAP thường hoạt động như một mức hỗ trợ hoặc kháng cự động. Một chiến lược phổ biến là mua khi giá di chuyển trên đường VWAP và bán hoặc bán khống khi giá giảm xuống dưới, với giả định giá sẽ có xu hướng quay trở lại mức trung bình này.

Ngoài các chỉ báo biểu đồ tiêu chuẩn, nhà giao dịch trong ngày còn dựa vào hai nguồn dữ liệu chuyên biệt cung cấp cái nhìn “thực tế” về thị trường:

• Dữ liệu Cấp độ 2 : Đây là danh sách được xếp hạng theo thời gian thực về giá chào mua và giá chào bán tốt nhất cho một tài sản cụ thể. Danh sách này hiển thị các lệnh cụ thể đang chờ được thực hiện và ở mức giá nào, cung cấp cái nhìn trực tiếp về động lực cung và cầu. Một nhà giao dịch trong ngày có thể quan sát các "bức tường" lệnh mua hoặc bán, có thể đóng vai trò là rào cản ngắn hạn đáng kể đối với biến động giá . Sự mất cân bằng giữa số lượng người mua và người bán có thể báo trước một biến động giá.

• Thời gian và Doanh số (Bảng giá) : Đây là nhật ký liên tục của từng giao dịch được thực hiện. Bảng giá hiển thị giá chính xác, số lượng cổ phiếu và thời gian giao dịch. Bằng cách xem bảng giá, nhà giao dịch có thể đánh giá cường độ và tốc độ mua bán. Một chuỗi dài các bản in màu xanh lá cây lớn (giao dịch được thực hiện ở mức giá chào bán) cho thấy lực mua mạnh và có thể xác nhận đà tăng giá.

Những công cụ này cho phép nhà giao dịch trong ngày đưa ra quyết định dựa trên luồng lệnh tức thời, một mức độ chi tiết không liên quan đến nhà giao dịch dài hạn. Trọng tâm là động lượng, thanh khoản và cuộc chiến từng giây giữa người mua và người bán.

Kính viễn vọng của nhà giao dịch Swing: Xác định xu hướng rộng hơn

Nhà giao dịch theo xu hướng sẽ rời mắt khỏi những biến động từng phút để tập trung vào bức tranh toàn cảnh hơn.

Phân tích của họ được thực hiện trên biểu đồ bốn giờ, biểu đồ ngày và biểu đồ tuần, nhằm nắm bắt những "biến động" giá đáng kể diễn ra trong nhiều ngày hoặc nhiều tuần. Các công cụ phân tích của họ được thiết kế để xác định hướng đi và sức mạnh của xu hướng thị trường hiện hành, chứ không phải những biến động trong ngày.

Nền tảng của phương pháp giao dịch swing là việc sử dụng Đường trung bình động (MA). Các chỉ báo này làm mịn dữ liệu giá để tạo thành một đường thẳng duy nhất, giúp xác định xu hướng cơ bản dễ dàng hơn. Các nhà giao dịch swing thường sử dụng Đường trung bình động đơn giản (SMA) 50 ngày và 200 ngày.

Việc tài sản giao dịch trên cả hai đường trung bình động này thường được coi là đang trong xu hướng tăng lành mạnh, một môi trường thuận lợi cho các vị thế mua. Sự giao cắt của đường MA ngắn hạn lên trên đường MA dài hạn, chẳng hạn như đường MA 50 ngày giao cắt với đường MA 200 ngày (một "điểm giao vàng"), là một tín hiệu tăng giá được theo dõi rộng rãi.

Để xác định thời điểm vào và ra trong những xu hướng lớn hơn này, các nhà giao dịch theo xu hướng chuyển sang sử dụng bộ dao động động lượng.

• Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) : Chỉ báo này đo lường tốc độ và sự thay đổi của biến động giá trên thang điểm từ 0 đến 100. Chỉ số trên 70 được coi là "quá mua" và chỉ số dưới 30 được coi là "quá bán". Một nhà giao dịch theo xu hướng tăng có thể đợi RSI giảm xuống vùng quá bán trên biểu đồ hàng ngày, báo hiệu sự thoái lui tạm thời, trước khi vào vị thế mua.

• Đường Trung bình Động Hội tụ Phân kỳ (MACD) : Chỉ báo động lượng này bao gồm hai đường, đường MACD và đường tín hiệu, dao động trên và dưới đường số 0. Khi đường MACD cắt lên trên đường tín hiệu, đó là tín hiệu tăng giá, và khi cắt xuống dưới, đó là tín hiệu giảm giá. Phân kỳ, khi giá tạo đỉnh mới nhưng MACD thì không, có thể là tín hiệu mạnh mẽ về khả năng đảo chiều xu hướng.
• Khối lượng giao dịch hàng ngày là một thông tin quan trọng khác đối với nhà giao dịch lướt sóng. Việc giá phá vỡ trên ngưỡng kháng cự quan trọng sẽ có ý nghĩa hơn nhiều nếu xảy ra với khối lượng giao dịch lớn, vì điều này khẳng định niềm tin mạnh mẽ từ người mua. Việc phá vỡ với khối lượng giao dịch thấp thường dễ thất bại hơn.

Câu chuyện về hai bộ công cụ: So sánh trực tiếp

Các phương pháp phân tích của nhà giao dịch trong ngày và nhà giao dịch theo xu hướng được điều chỉnh theo khung thời gian tương ứng của họ, dẫn đến sự khác biệt rõ ràng trong việc lựa chọn công cụ và trọng tâm của họ.

Tuy phương pháp của họ khác nhau, nhưng chúng không loại trừ lẫn nhau. Một nhà giao dịch trong ngày giàu kinh nghiệm gần như luôn bắt đầu ngày mới bằng cách xem biểu đồ hàng ngày để hiểu bối cảnh rộng hơn. Thị trường đang trong xu hướng tăng hay giảm?

Có ngưỡng hỗ trợ hoặc kháng cự quan trọng nào gần đó không? Bức tranh tổng thể này cung cấp bối cảnh cho các quyết định trong ngày của họ. Tương tự, một nhà giao dịch lướt sóng có thể phóng to biểu đồ một giờ hoặc bốn giờ để tinh chỉnh điểm vào hoặc thoát lệnh, nhằm tối đa hóa hiệu quả giao dịch.

Xét cho cùng, phân tích kỹ thuật là một phương pháp linh hoạt và mạnh mẽ. Không có cách nào "đúng" duy nhất để phân tích biểu đồ. Việc lựa chọn chỉ báo, khung thời gian và nguồn dữ liệu phản ánh trực tiếp mục tiêu chiến lược của nhà giao dịch.

Con đường từ việc đọc biểu đồ đến việc tạo ra lợi nhuận ổn định không phải là việc khám phá ra một chỉ báo bí mật, mà là việc thành thạo một bộ công cụ phù hợp với tính khí và phong cách giao dịch của mỗi người.